PODÍLOVÉ LISTYTÉMA: FINANČNÍ PRODUKTY

ZŠ a MŠ L. Kuby 48České Budějovice

Mgr. Libuše JandováPočet hodin: 1

PODÍLOVÉ LISTY

= cenné papíry

Představují podíl na majetku

podílového fonduVlastník má

právo podílet se na

výnosech z tohoto

majetku

Může být ve formě listinné

nebo zaknihované.

PODÍLOVÉ FONDY

Prostředky kolektivního investování

Více investorů svěří své prostředky

profesionálnímu správci (investiční

společnosti)

Správce je za odměnu spravuje a

zhodnocuje

SNÍŽENÍ RIZIKA INVESTIC PODÍLOVÝCH FONDŮ

Prostředky jsou vkládány

do různých oblastí

Snižuje se riziko, že

budou investice

fondu jako celku

neúspěšné

Ztráta z jedné oblasti může

být vyrovnána ziskem v

oblasti jiné

PŘÍKLAD:PODÍLOVÝ FOND VLOŽÍ PROSTŘEDKY DO DVOU SPOLEČNOSTÍ

Kurz první

společnosti

poklesne z 4 800

Kč

na 4 700 Kč

Kurz druhé

společnosti

stoupnez 5 700

Kč

na 5 900 Kč

ZTRÁTA PRVNÍ SPOLEČNOSTI JE VYKOMPENZOVÁNA ZISKEM DRUHÉ

KURZ PODÍLOVÉHO LIST Pohybuje se podle úspěšnosti investic

fonduJestliže roste hodnota cenných papírů, do

kterých fond investoval

Roste kurz podílového listu

VÝHODY PODÍLOVÝCH FONDŮpeníze spravují profesionální manažeři

široký výběr investičních strategií

vyšší zhodnocení, než u běžných bankovních a depozitních produktů

výnosy z fondů se po 6 měsících držení nedaní

existují i zajištěné fondy, které vás finančně neohrozí v případě poklesu ceny

velmi podrobné a dostupné informace o fondech

lze spořit pravidelně anebo čerpat rentu

kdykoli lze požádat o zpětný odkup

NEVÝHODY PODÍLOVÝCH FONDŮ

vklady nejsou pojištěnyinvestici ji nutné vnímat dlouhodoběvelké riziko špatné volby při výběru fondupoplatky za nákuppoplatky za správu portfoliavelmi záleží na době, kdy je do fondu investováno

POPLATKY PODÍLOVÝCH FONDŮ

Vstupní poplatek

Roční poplatek za správu (určuje se z hodnoty majetku)

Poplatek při zpětném odkupu – bývá velmi zřídka jen u zahraničních firem

Poplatek ze přestup mezi fondy.

VSTUPNÍ POPLATEK

Liší se: podle typu fondu

podle správce fondu.

podle výše investice.

VÝNOS MAJITELE PODÍLOVÉHO LISTU

Je to rozdíl mezi prostředky, které vložil a prostředky, které získal prodejem

Podílové listy mohou být prodávány na finančním trhu, ale obvykle se prodávají zpět podílovému fondu

V ČR jsou v současnosti otevřené podílové fondy = mají povinnost podílové listy odkoupit

ZAHRANIČNÍ PODÍLOVÉ FONDY

PŘÍKLAD Kurz podílového listu – graf

Mění se nominální hodnota jednoho podílu. Tato hodnota je 1 Kč

Při založení fondu předpokládejme kurz 1 Kč, vidíme, že stále roste

Za 10 let došlo ke zvýšení o 50% (Zhruba 5% za rok)

Pokud investor zakoupil v roce 1998 podílové listy za 100 000 Kč, kolik by činila jejich hodnota po 10 letech?

GRAF KURZU PODÍLOVÉHO LISTU

1996 1998 2000 2002 2004 2006 2008 20100

0.20.40.60.8

11.21.41.61.8

2hodnota

VÝPOČET Původní hodnota je 100 000 Kč Zvýšení o 50% Hodnota podílových listů po 10 letech

je 150 000 Kč

ZDROJE http://trhy.mesec.cz/pruvodci/podilove-f

ondy/

http://www.nuov.cz/financni-gramotnost-obsah-a-priklady-z-praxe-skol

http://trhy.mesec.cz/pruvodci/podilove-fondy/

Obrázky: Kliparty programu Microsoft PowerPoint 2010