JUDr.Ivana Hrdličková
Úrok v širších společenských souvislostech
Panelová diskuse, 22. března 2011
Young MBSA
Úrok v širších společenských souvislostech
„ Obáváme se toho, co neznáme…..“ (Ali Ibn Abi Talib, čtvrtý chalífa)
Co je Islámské právo Pojem úroku a lichvy Riba
JUDr.Ivana Hrdličková
Úrok v širších společenských souvislostech
Historie úroku a lichvy Judaismus, Křesťanství, Islám Moderní doba a úrok Finanční krize a její dopady Co je Islámské finančnictví
JUDr.Ivana Hrdličková
JUDr.Ivana Hrdličková
Úrok v širších společenských souvislostech
Mýty a skutečnosti, jak může existovat ekonomika bez úroku?
Co je to Islámské právo Sharia´h jako cesta k prameni, která
má být následována Fiqh jako islámská jurisprudence,
znalost práva a porozumění
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámské právo
Víra (Aqidah), vztah věřících Uctívání (Ibadah), pravidla vztahu
člověka a Boha Vzájemné vztahy(Mu´amalat), vztahy
člověk-člověk a člověk-další subejkt Etika(Akhlaq), morální, etické sankce
Islámské právo – Mu´amalat
Rodinné právo Obchodní transakce Správa státních financí Správa justice Práva nemuslimů v islámském státě Vztah k cizím státům(Al siyar) Politický systém Trestní právo
JUDr.Ivana Hrdličková
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Principy islámského finančního systému
Principy „západního“ finančnictví Úrok, lichva Zakat Principy dobročinnosti v islámu Principy investování
Islámský finanční systém
Zákaz úroku a lichvy Následování etických principů islámu-
zakázané-povolené, vyloučeny transakce s financováním např. alkoholu, hazardu, pornografie etd.
Zejména v posledních letech atraktivní i pro nemuslimy v západních zemích
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Zkušenosti a rozvoj v Evropě – Luxembourg, UK, Francie, Švýcarsko
USA, Irsko Německo, Austrálie, Kanada, Dánsko,
Indie, Indonésie, Turecko, malaysie, Arabské země, Pakistán, JAR, Srí Lanka, Rusko, Bahamy, Kazachstán
JUDr.Ivana Hrdličková
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Islámský finanční systém je založen na rovnosti a spravedlnosti(nikoli rovnostářství), povinnost dávat almužnu je v Koránu často zmiňovaná. „Hovořte k lidem laskavě a dávejte almužnu“(2:83)
Lichva je často zmiňovaná jako jeden z největších hříchů
Islámský finanční systém
Islám je sociálně orientovaný „Nedržte peníze pouze pro sebe, jinak
Bůh si nechá pro sebe své požehnání“ (hadeeth Sahi Buchari)
Negativní postoj k lichvě u ostatních náboženství – judaismus, křesťanství
„Bůh povolil prodej a zakázal ribá“ (2:275)
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Princip podílu na zisku Úloha banky a centrální banky Tradiční ekonomika založená na úroku
– peníze dělají další peníze, bohatší se stávají bohatšími
Zakat
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Šaria´h Mu´amalat Obchodní transakce Koupě-
prodej,bankovnictví,leasing,pojišťovnictví, zástava, hypotéky, služby ostatní
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém William Shakespeare – Kupec benátský Hrabivý židovský lichvář Shylock je ještě horší než
jeho špatná pověst. Nevynechá jedinou příležitost, aby si vychutnal potíže křesťanských šlechticů, které nouze zavádí do jeho domu. Jednoho dne požádá lichváře o půjčku vážený kupec Antonio, jehož mladý přítel Bassanio zoufale potřebuje peníze, aby získal ruku milované Porcie. Když ovšem Antonio nemůže peníze včas vrátit, má Shylock volnou ruku k tomu, aby si léta ponižování a pohrdání na nenáviděném světě vybral i s úroky. Cena, kterou má Antonio zaplatit, má být skutečně bolestná.
JUDr.Ivana Hrdličková
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Mudaraba – podíl na zisku, profit-sharing, trust financing. Investor svěří své prostředky „agentovi“(Mudarib), který s nimi hospodaří (obchoduje), po odečtení vlastních nákladů vrací investorovi jeho investici a podíl na zisku, zbytek zisku zůstává agentovi. Investiční prostředky jsou po celou dobu vlastnictvím investora, ten nese riziko risku, riziko agenta je jen čas a úsilí. Mudarib bývá často banka. Krátkodobé financování.
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Mušaraka – název odvozen od arabského slova ve významu sdílet. Je obdobou Mudaraby, ale investují všichni zúčastnění, podíl na zisku i ztrátě podle podílů nebo dle dohody(vliv různých právních škol), po odečtení nákladů. Lze přirovnat k s.r.o. Jedním z partnerů může být banka.
Krátkodobé i dlouhodobé financování.
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Murabaha - velmi rozšířený instrument, jde o 3 strannou smlouvu, původně šlo o transakce, kdy obchodník nakupoval zboží pro určitého spotřebitele za nákupní cenu a předem dohodnutý zisk(odměna za zařízení, doprava…).
Pořizovatelem=banka, koupí pro klienta zboží na jeho žádost od 3.strany, aktivum je ve vlastnictví banky až do zaplacení. Užívá se k účelovým nákupům pro krátkodobé financování
Islámský finanční systém
Ijara – dva významy v IF pronájem služby, osoby Význam leasingu Ijara wa iqtina – prodej na splátky Klient platí za pronájem a poukazuje peníze na
islámský investiční účet (mudaraba) a později věc odkoupí
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Islámské hypotéky Rozdíl konvenční a islámské hypotéky Princip murabaha Princip ijara wa iqtina Riziko x stabilita hypoték U islámské hypotéky nejde o půčku
peněz s úroky, ale o výměnu aktiv
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Takaful – arabské slovo, (kafala-záruka)užívané v islámském pojišťovnictví, vyjadřující vzájemnou záruku, asistenci, příspěvek a sdílení risku
Hadeeth: „Uvaž si svého velblouda a pak požádej Boha o pomoc“
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Šaria´h Mu´amalat Obchodní transakce Takaful – sdílená záruka a vzájemná
pomoc
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Systém pro pojištění, založený na islámských principech
Princip kooperace a solidarity Alternativa ke konvenčnímu pojištění Společná záruka mezi skupinou osob,
které vytvoří fond pro případ potřeby 1 z nich, může být spravován jedním z účastníků nebo profesní osobou-takaful operátor
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Jde o systém pojištění, založený na principu vzájemné asistence (TA-AWUN) a přispívání (Tabarru), risk je dobrovolně sdílenou skupinou osob
Sdílení příspěvků i rizik Založen na principu mudaraby
JUDr.Ivana Hrdličková
Islámský finanční systém
Takaful – definice AAOFI (Accounting and Auditing organization of islamic Financial Institutes)
Jde o systém pojištění, kde účastníci darují část svých příspěvků, které se užijí k placení škod, způsobených některému z dalších účastníků. Role pojišťovny je organizovat pojistné operace a investovat příspěvky v souladu s islámskými principy.
Takaful se rozšiřuje po celém světě včetně Evropy
Allianz takafulJUDr.Ivana Hrdličková
JUDr.Ivana Hrdličková
Závěrem… „Znalosti a vědomosti jsou klíčem k
úspěchu a porozumění, nevědomost je zdrojem nedorozumění..
Zajímavé weby k tématu: www.ey.com, www.pwc.com,
www.forbes.com, www.swissre.com, www.isra.com, www.iiibf.com, www.islamic-banking.com